格隆匯獲悉，近日，元創(chuàng)科技股份有限公司（簡稱“元創(chuàng)科技”）提交了公開發(fā)行股票并在主板上市招股說明書申報稿，擬沖擊深主板，保薦人為國泰海通證券。

股權(quán)結(jié)構(gòu)方面，2022年、2023年、2024年（簡稱“報告期”），王文杰為公司控股股東及實際控制人。截至招股說明書簽署日，王文杰通過直接持股方式持有公司82.27%股份，通過星騰投資控制公司8.66%股份，合計控制公司股份的90.93%。王大元系王文杰之一致行動人，為王文杰之父，其通過直接持股方式控制公司4.31%股份。王文杰與一致行動人王大元合計控制公司股份的95.24%。

元創(chuàng)科技專業(yè)從事研發(fā)、生產(chǎn)、銷售橡膠履帶類產(chǎn)品，主要產(chǎn)品包括農(nóng)用機械橡膠履帶、工程機械橡膠履帶和橡膠履帶板，作為履帶式機械的行走部件，最終應(yīng)用于農(nóng)業(yè)生產(chǎn)、工程施工等不同應(yīng)用領(lǐng)域，客戶包括沃得農(nóng)機、USCO SPA、三一重工、徐工機械等。

報告期內(nèi)，公司的農(nóng)用履帶營收占比均為50%左右；工程履帶則維持在40%以上；履帶板等其他產(chǎn)品營收占比較低。

農(nóng)用橡膠履帶主要應(yīng)用于水稻、玉米等作物的履帶式聯(lián)合收割機等多種農(nóng)用機械。相比輪胎或者金屬履帶，橡膠履帶對土壤環(huán)境破壞性小，且更便于在泥地或水田等環(huán)境中作業(yè)，因此在農(nóng)用機械中普及范圍較廣。

主營業(yè)務(wù)收入的主要構(gòu)成及特征，圖片來源招股書

業(yè)績方面，報告期內(nèi)，元創(chuàng)科技的營業(yè)收入分別為12.61億元、11.41億元和13.49億元；主營業(yè)務(wù)毛利率分別為21.58%、28.28%和22.75%，存在波動，受主要原材料價格波動、外幣匯率波動以及產(chǎn)品售價調(diào)整等因素影響所致；歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為1.39億元、1.78億元和1.55億元，2024年公司凈利潤規(guī)模較上年有所下降，主要原因系受當期公司部分主要原料采購價格上漲、產(chǎn)品成本有所增加以及公司基于市場競爭環(huán)境下調(diào)部分產(chǎn)品售價等因素影響所致。

公司主要財務(wù)數(shù)據(jù)和財務(wù)指標，圖片來源招股書

元創(chuàng)科技存在主要客戶收入占比集中的風險。報告期各期，公司來自前五大客戶的銷售收入占營業(yè)收入的比重分別為50.10%、46.56%和49.94%，客戶集中度相對較高；如果未來主要客戶自身經(jīng)營發(fā)生不利變動，或公司在產(chǎn)品質(zhì)量、技術(shù)研發(fā)、生產(chǎn)交貨等方面無法滿足客戶需求，可能導(dǎo)致主要客戶訂單大幅減少或停止與公司的合作，進而影響公司經(jīng)營狀況。

另外，元創(chuàng)科技還存在應(yīng)收賬款回收的風險。報告期各期末，公司應(yīng)收賬款余額分別為4.47億元、3.55億元和4.80億元，占同期營業(yè)收入的比重分別為35.43%、31.09%和35.56%。報告期內(nèi)，公司存在應(yīng)收賬款逾期的情形，逾期比例分別為20.71%、13.24%和13.52%。若客戶經(jīng)營惡化或回款延遲，可能導(dǎo)致壞賬風險上升。

本次IPO，元創(chuàng)科技擬募資約4.85億元，投向生產(chǎn)基地建設(shè)項目、技術(shù)中心建設(shè)項目和補充流動資金項目。

募集資金的投向，圖片來源招股書